Hull – Options, Futures, and Other Derivatives

Argomenti del programma: The course is designed to provide a rigorous introduction to the principal concepts, tools, and techniques of risk management in the banking and insurance sectors. Adopting an integrated perspective, the course places particular emphasis on the analysis, design, and implementation of risk management practices and frameworks.

Argomenti del programma: Il corso fornisce una panoramica completa dei mercati e delle istituzioni finanziarie, con particolare enfasi sulla gestione del rischio, la costruzione del portafoglio, la valutazione degli strumenti derivati e i modelli quantitativi. Attraverso casi studio, esercitazioni pratiche in Excel e simulazioni, gli studenti acquisiranno competenze analitiche applicate ai mercati finanziari.

• Any other material that will be posted on Virtuale.

Argomenti del programma: 1. Introduction to asset pricing 2. Mean-variance models, CAPM and factor models 3. General equilibrium consumption-based asset pricing 4. Derivatives 5. Heterogeneous beliefs 6. Market microstructure theory 7. Market microstructure empirics

Argomenti del programma: The course is organized in two blocks. The first block (Weeks 1–6) covers fixed income and credit derivatives: no-arbitrage foundations, yield curve construction, interest rate derivatives (FRAs, swaps, caps/floors, swaptions), credit derivatives (CDS, CDS indices), and short-rate term structure models (Vasicek, CIR, Hull–White).

Argomenti del programma: Questo corso getta le basi per una profonda comprensione dei derivati ​​finanziari, la gestione del rischio e la strutturazione di strumenti finanziari di investimento. L'enfasi è sulla comprensione intuitiva piuttosto che sulle derivazioni matematiche. Di seguito è riportata una sintesi degli argomenti chiave: 1.

Argomenti del programma: Argomenti del Corso Parte 1: Introduzione ai Derivati - Definizione e finalità dei derivati - Tipologie di derivati: forward, futures, opzioni e swap (panoramica introduttiva) - Attività sottostanti e partecipanti al mercato - Mercati dei derivati: OTC vs.

• Booklet materials provided by the instructor will be available at the following link: "

Argomenti del programma: The course include the following macro-topics. Measuring Credit Risk through ratio analysis techniques. Climate transition and its impact on the credit risk and firm's risk management: ESG factors and ESG Ratings. Term structure and fixed-income securities evaluation. Risk management of bond securities and their portfolio management.

• Booklet materials provided by the instructor will be available at the following link: "

Argomenti del programma: The course include the following macro-topics. Measuring Credit Risk through ratio analysis techniques. Climate transition and its impact on the credit risk and firm's risk management: ESG factors and ESG Ratings. Term structure and fixed-income securities evaluation. Risk management of bond securities and their portfolio management.